电力设备行业市值超银行后跌了

写在最前：【我的回本之路】是一个系列的持续分享，主要跟大家分享我是怎么理财的。涉及 持仓盈亏情况，调仓信息，持仓基金的研究，相关基金经理的研究 等。

超越哥伦布是2020年3月成立的组合，金融系船长是在2021年12月29日一次性买入200万，目标持有5年，不会无限弹药补仓，不会赎回到银行卡里，是一个纯内部调仓的配置。

目前市值及盈亏

金融系船长目前的市值是187.37万。

上周四，A股沪深两市，电力设备行业的市值，超过银行，成为A股最值钱的板块。

碰巧的是，最近我在群里也看到一张图。一堆奇奇怪怪的上市公司都在跨界投资光伏产业，这盛况有那么点2015年，互联网金融疯狂泡沫的意思。

我来谈谈对这件事的看法。 我认为电力设备市值超过银行业，是非常正常的，而且当前也孕育了丰富的投资机会。第一，电力设备这个行业很大， 包括传统的火电设备、也包括光伏、风电、汽车锂电池等新能源、清洁能源设备。行业的范围很广。 而银行只是单一的细分行业。

第二，银行很明显是一个传统行业，行业总市值从2018年峰值的12万亿，到现在的8.9万亿，是一个下降的趋势。而电力设备中，有大量的新兴子行业。从2018年不到2万亿，成长到今天的9万亿。像一个朝气蓬勃的青年。 新兴成长的行业，取代传统行业登顶，自然是情理之中。

这点从上市公司的市值规模也能看出来。上市银行一共42家，最小的市值都有92亿，平均每家超过2000亿。电力设备呢？一共302家公司，最小的市值不到5亿，平均每家公司市值只有300亿。

所以说，我认为电力设备市值超过银行业很正常。前几年也总有股民说，A股这金融行业这么大市值、这么高利润，这实体经济发展半天，利润都让金融机构赚了，不合理啊。现在银行市值退居第二，电力设备算是实体经济吧。这总应该满意了啊。

不过在一个行业飞速发展的阶段，确实会有吸引大量投机分子，想来分一杯羹。 网上流传那张图里，什么养猪的、造纸的、做服装的，都来跨界搞光伏。最离谱的有一家做益智玩具的公司，账上现金6000多万，公司总资产9亿多，要投个48亿的光伏电池生产基地。结局怎样，我们拭目以待。

新能源行业，无疑是中国经济未来10年的支柱产业， 但是在这几百家公司里，去伪存真，找到真的有发展潜力、有投资价值的公司，是非常困难的。 与我们熟悉的消费品行业不同，我们买茅台、买格力电器，好歹都是现实生活中，直接能看得见、摸得着、甚至使用过的产品。

而新能源上市公司中，有大量2B的公司，他们生产的产品是整个产业链中的部分环节，我们日常生活中根本接触不到，他们的产品到底有多少壁垒，用什么技术选型，被淘汰的风险有多大，行业的天花板有多少，普通投资者是难以了解，也没有时间精力和专业度去跟踪的。

所以在这个行业，大家的投资更需要谨慎，避免使用个股，多用基金。另外成长期的行业涨跌弹性比成熟的消费品行业要大得多，投资也更复杂，我们要控制好投资比例。

目前的金融系船长投的投顾组合【超越哥伦布】里，还没有配置相关的行业指数基金，只是在宽基指数和主动管理基金中有少量持仓， 后续会考虑在适当实际增加一些高端制造行业的基金配置。等到实际投的时候会跟大家分享。